Analyse EUR/USD sur 5 minutes

La paire de devises EUR/USD a tenté de poursuivre sa croissance lors de la séance de lundi, mais a finalement reculé dans la seconde moitié de la journée. En réalité, nous n'avons pas observé de gains substantiels pour le dollar américain à nouveau — car Donald Trump, même lorsqu'il n'impose pas de nouveaux tarifs, finit tout de même par en imposer. Ce week-end, Trump a annoncé que certains produits électroniques seraient exemptés des droits d'importation, mais lundi, le président américain est revenu sur cette décision. De plus, il a déclaré que les États-Unis se préparent à imposer des tarifs sur tous les semi-conducteurs. Ainsi, nous pouvons à nouveau parler d'une nouvelle escalade dans la guerre commerciale — et non l'inverse.

D'un point de vue technique, l'image reste inchangée sur le cadre horaire. Il n'y a pas de ligne de tendance ou de canal clair que l'on puisse tracer pour le moment. Aucun événement ou rapport significatif n'est intervenu dans la zone euro ou aux États-Unis lundi, et pourtant la paire a montré une haute volatilité et plusieurs renversements intrajournaliers. C'est pourquoi nous gardons ce point de vue : les mouvements du marché sont actuellement incohérents, et tout signal de trading fort est davantage une coïncidence qu'une règle.

Dans le cadre temporel de 5 minutes, nous n'avons pas identifié de signaux de trading à nouveau. Cela est dû au fait que le prix a ignoré tous les niveaux au cours de la journée et que les lignes de l'indicateur Ichimoku sont bien en dessous des niveaux de prix actuels. Le mouvement des prix a été extrêmement chaotique, comme nous l'avons déjà mentionné. Aujourd'hui, si Trump introduit de nouveaux tarifs — le dollar continuera à s'effondrer dans l'abîme.

Rapport COT

Le dernier rapport COT date du 8 avril. Comme le montre le graphique ci-dessus, la position nette des traders non-commerciaux est restée en territoire haussier pendant un long moment. Les baissiers ont à peine réussi à prendre le contrôle, mais à présent, les haussiers ont repris l'initiative. L'avantage des baissiers a diminué depuis que Trump est en fonction, et le dollar a commencé à chuter.

Nous ne pouvons pas affirmer avec certitude que le dollar continuera de baisser, et les rapports COT reflètent le sentiment des gros intervenants, qui peut changer très rapidement dans les circonstances actuelles.

Nous ne voyons toujours pas de facteurs fondamentaux soutenant une force de l’euro, mais un facteur majeur contribue désormais à la faiblesse du dollar. La paire pourrait se corriger pendant encore plusieurs semaines ou mois, mais une tendance baissière de 16 ans ne se renverse pas du jour au lendemain.

Les lignes rouge et bleue se sont croisées à nouveau, signalant une tendance haussière. Au cours de la dernière semaine de reporting, le nombre de positions longues détenues par le groupe "non-commercial" a augmenté de 7 000, tandis que les positions courtes ont chuté de 1 100, aboutissant à une augmentation nette de 8 100 contrats.

Analyse EUR/USD 1 heure

Sur le cadre temporel horaire, la paire EUR/USD a repris son mouvement haussier dès que Trump a annoncé de nouveaux tarifs. Nous pensons que la tendance baissière reprendra à moyen terme ; cependant, il est impossible de dire combien de temps le marché continuera à prendre en compte le "facteur Trump" — ou où sera la paire à ce moment-là. Actuellement, le marché est dominé par la panique et le chaos. Si auparavant nous évitions de prévoir l'évolution des prix une semaine à l'avance, il est maintenant encore plus irréaliste de le faire. Notre seul conseil est d'attendre que la "crise" passe ou de se limiter uniquement au trading intrajournalier.

Pour le 15 avril, les niveaux de trading clés sont 1.0757, 1.0797, 1.0823, 1.0886, 1.0949, 1.1006, 1.1092, 1.1147, 1.1185, 1.1234, 1.1274, 1.1323, 1.1391, 1.1482, ainsi que la ligne Senkou Span B (1.0940) et la ligne Kijun-sen (1.1182). N'oubliez pas que les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent changer au cours de la journée, ce qui doit être pris en compte lors de l'interprétation des signaux de trading. N'oubliez pas de placer un Stop Loss au niveau de rentabilité une fois que le prix évolue de 15 pips dans la bonne direction. Cela vous protégera de possibles pertes si le signal est faux.

Pour mardi, les rapports les plus importants de la journée seront les indices de sentiment économique ZEW pour la zone euro et l'Allemagne, ainsi que la production industrielle de la zone euro. Mais inutile de le répéter : ces rapports pèsent actuellement peu ou pas du tout. Même s'ils déclenchent une certaine réaction du marché, la direction générale du mouvement risque peu de changer.

Explications des illustrations :

• Niveaux de Support et Résistance (lignes rouges épaisses) : Les lignes rouges épaisses indiquent où le mouvement pourrait prendre fin. Veuillez noter que ces lignes ne sont pas des sources de signaux de trading.
• Lignes Kijun-sen et Senkou Span B : Lignes de l'indicateur Ichimoku transférées du cadre temporel de quatre heures au cadre horaire. Ce sont des lignes fortes.
• Niveaux Extrêmes (lignes rouges fines) : Lignes rouges fines où le prix a déjà rebondi. Ils servent de sources de signaux de trading.
• Lignes Jaunes : Lignes de tendance, canaux de tendance, ou tout autre motif technique.
• Indicateur 1 sur les graphiques COT : Représente la taille de la position nette pour chaque catégorie de traders.